Estamos hartos/as de oír hablar de inflación y somos
conscientes de que nuestro dinero en cuenta corriente pierde valor día a día.
Los expertos afirman que debemos poner nuestros ahorros a trabajar a cambio de
una rentabilidad. Pero, como expliqué en mi anterior publicación, no es lo
mismo planificar que especular (Te dejo el link: LAPIZARRA DE ELSA: DIFERENCIA ENTRE ESPECULAR Y PLANIFICAR), es decir,
debemos poner nuestro dinero a trabajar a cambio de una rentabilidad pero
siempre desde la planificación financiera y de la mano de un experto.
Ahora bien, muchos y muchas clientes y lectores, me hacéis
constantemente estas preguntas:
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¿Qué es un fondo de inversión?
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¿Qué es un fondo indexado?
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¿Qué diferencia hay entre fondos de inversión y
estafas como la de Afinsa o Forum Filatelico?
Hoy, intentaré responder de la forma más clara a estas
preguntas.
¿Qué es un fondo de inversión?
Los fondos de inversión son instituciones de inversión
colectivas (IIC).
Es decir, son instrumentos financieros en los que un
conjunto de individuos invierte.
Estos fondos pueden estar constituidos por activos de renta
variable, mixta o fija:
Renta variable: fondos constituidos por acciones o
participaciones de empresas, por ejemplo: 5000 grandes empresas de todo el
mundo.
Renta fija: bonos, obligaciones, letras del tesoro o
pagarés, realizadas por gobiernos o empresas.
¿Qué fondo es mejor, el de renta fija, mixta o variable?
Depende, el fondo se debe elegir según los objetivos del cliente y según el
tiempo que se haya fijado para conseguir el objetivo.
Las personas que invierten su dinero en estos fondos se llaman partícipes y buscan una rentabilidad de sus ahorros. Es una forma óptima de generar rentabilidad ya que invierten en la riqueza mundial de forma muy diversificada. Anclarse a las empresas es anclarse a la riqueza mundial.
Los fondos están creados por gestoras, es decir,
profesionales que analizan detalladamente la composición de los fondos. Estos
fondos y estas gestoras están supervisadas por organismos muy importantes que
deben vigilar y regular su composición. Estos organismos son la Comisión Nacional
de Mercado de Valores (CNMV) y el Banco de España. A cambio, el participe debe
pagar una comisión por estar utilizando la gestión de estos profesionales.
(Para proteger al inversor hay límites máximos para cobrar comisiones)
El funcionamiento de los fondos depende de su composición,
pero es muy sencillo.
El precio de la participación es el resultado de dividir el
patrimonio del fondo entre el número de participaciones.
Es decir, un fondo de inversión permite al ahorrador
obtener una rentabilidad a través de una inversión muy diversificada y gestionada
por profesionales. La rentabilidad depende de la estrategia que se utilice, lo
importante no es el fondo sino la estrategia de la inversión que debe estar
guiada por un asesor/a financiero/a certificado. Para garantizar la
seguridad de los fondos de inversión, el patrimonio del fondo está custodiado
por una sociedad depositaria. No hay un fondo mejor que otro, la composición
del fondo solo depende de los objetivos del participe.
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¿Qué es un fondo indexado?
Es un fondo de inversión que replica un índice. Es decir, un
fondo que imita un índice, por ejemplo, un fondo indexado al IBEX 35, es un
fondo que imita lo que hace el IBEX35.
Esta forma de invertir se llama “Inversión pasiva” ya que no
hay una gestora que constituya un fondo. (Gestión activa).
Bajo mi punto de vista, no tiene sentido invertir en fondos
indexados ya que no hay diversificación. Por ejemplo, si invertimos en un fondo
indexado al IBEX35 estaremos imitando la economía de España que es sólo el 1%
del PIB mundial, es decir, nuestra inversión dependerá del IBEX35, tendríamos
una inversión muy limitada. La ventaja de estos fondos es que suelen tener
menos comisiones ya que requiere menos actividad por parte de la gestora.
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Diferencia entre fondos de inversión y estafas
como Fórum filatélico o Afinsa.
La principal diferencia es que tanto Fórum como Afinsa eran
empresas que no estaban supervisadas por organismos y las personas que
recomendaban este tipo de inversiones eran personas que no estaban certificadas
como asesores financieros. Es importantísimo invertir el dinero a través de
profesionales.
Aquí haré un símil con otras profesiones.
Si tienes que pasar por el quirófano, ¿A quién haces caso al
cirujano o a tu vecino que “Sabe mucho de medicina”? Yo al cirujano.
Si tienes que hacerte un peinado para una boda, ¿Quién te lo
hace? El peluquero con formación o tu amiga que ve tutoriales en YouTube. A mí
el peluquero/a.
Si tienes que arreglar una gotera, ¿A quién haces caso, al
albañil con 30 años de experiencia o a tu vecino que cree como solucionarlo
porque es un manitas? Yo al albañil.
Si tengo que invertir, yo me pongo en manos de un asesor
profesional que esté formado y supervisado por organismos como el Banco de
España y que gestione mis ahorros de forma profesional y eficiente.
Otra diferencia es que estas empresas prometían
rentabilidades fijas sin depender de la evolución de los mercados. En un fondo
de inversión no se prometen rentabilidades y desde luego, no a corto plazo ya
que los mercados en el corto plazo son imprevisibles. La rentabilidad se
consigue con método y tiempo.
Como curiosidad y para vuestra tranquilidad, en España
puedes ver que entidades están supervisadas por el banco de España, el fondo de
depósito de garantía y los agentes que están bajo la supervisión del banco de
España.
Concluyendo, invertir a través de fondos de inversión es
la mejor opción para rentabilizar el ahorro, pero, siempre a través de la mano
de un profesional y bajo la supervisión de organismos como la CNMV o el Bando
de España.
